Les chiffres en bref

+ 4,5%
Croissance
141,1
millions de CHF

La Banque Cantonale de Fribourg a pu augmenter son bénéfice consolidé de 4,5 % pour atteindre 141,1 millions de CHF.

Bilan

Bilan en bref

Exprimé en milliers de francs
2022 2012 Variations en %
Total du bilan 27'324'676 28'034'820 -2,5
Avances à la clientèle 21'569'674 20'751'139 +3,9
Immobilisations financières 1'474'473 1'370'114 +7,6
Dépôts de la clientèle 16'086'917 16'828'698 -4,4
Fonds propres (après répartition) 2'360'196 2'251'504 +4,8

En 2022, la somme du bilan s’est contractée de 0,7 milliard de francs à 27,3 milliards de francs en raison de la diminution de nos liquidités.

Par contre, les avances à la clientèle progressent de 0,8 milliard de francs à 21,6 milliards de francs ou de 3,9%.

Les nouvelles limites de crédits octroyées totalisent 2,4 milliards de francs.

Les dépôts de la clientèle, toutes formes confondues, et malgré la hausse des fonds d’épargne de 0,3 milliard de francs, diminuent de 0,7 milliard de francs à 16,1 milliards de francs.

Liquidités

Selon les articles 13 et suivants de l’Ordonnance relative à la loi fédérale sur la Banque nationale suisse (OBN) du 18 mars 2004, la moyenne mensuelle des disponibilités requises pour la période de référence, du 20 décembre 2022 au 19 janvier 2023, s’élève à 152 millions de francs. En décembre 2022, la moyenne journalière de la période présente un solde de 3’572,7 millions de francs, d’où un supplément de 3’420,7 millions de francs par rapport au montant requis

En matière de réserve de liquidités, le ratio de liquidités à court terme (LCR) issu des accords Bâle III atteint 197% et dépasse ainsi largement la limite règlementaire de 100%.

Evolution du bilan 2012 – 2022

En milliards de francs

Actifs

Les créances sur les banques, composées essentiellement de dépôts à court et à moyen terme placés auprès de banques de première qualité, totalisent 0,5 milliard de francs (-47,0%).

À fin 2022, comme à fin 2021, le bilan ne contient aucune créance résultant d’opérations de financement de titres (prise en pension de titres).

Les avances à la clientèle, corrections de valeurs pour risques de défaillance déduits, augmentent de 0,8 milliard de francs à 21,6 milliards de francs (+3,9%).

Les créances hypothécaires progressent de 0,6 milliard de francs à 18,3 milliards de francs (+3,5%). Les autres créances à la clientèle atteignent 3,2 milliards de francs, soit une augmentation de 0,2 milliard de francs (+6,6%).

Répartition de l’actif en %

67.1
Créances hypothécaires
12.7
Liquidités
11.9
Créances sur la clientèle
5.4
Immobilisations financières
1.9
Créances sur les banques
0.4
Valeurs de remplacement positives d'instruments financiers dérivés
0.3
Immobilisations corporelles
0.2
Participations
0.1
Comptes de régularisation

La progression importante des avances à la clientèle démontre le soutien important de la BCF à l’économie du canton de Fribourg, notamment aux PME et au marché immobilier, ceci tout en pratiquant une saine gestion des risques.

Les immobilisations financières figurent au bilan pour 1,5 milliard de francs. Elles comprennent les titres acquis à des fins de placement et de réserve de liquidités (plus de 98%), le stock des métaux précieux et les immeubles destinés à la revente.

Les immobilisations corporelles, composées essentiellement des immeubles à l’usage de la banque, figurent au bilan pour 68,7 millions de francs, après comptabilisation des amortissements.

Passifs

Au passif, le total des engagements envers les banques diminue de 288,8 millions de francs à 1,4 milliard de francs.

À fin 2022, comme à fin 2021, le bilan ne contient aucun engagement résultant d’opérations de financement de titres.

Les fonds d’épargne, après la forte hausse de 440,1 millions de francs en 2021, progressent de 290.6 millions de francs. Au total, les dépôts de la clientèle diminuent de 0,7 milliard de francs à 16,1 milliards de francs.

Les obligations de caisse atteignent 293,6 millions de francs (-1,9%).

Les emprunts et prêts des centrales de lettres de gage progressent de 270,0 millions de francs (+2,9%). En 2022, la banque a émis un nouvel emprunt obligataire de 140,0 millions de francs et souscrit aux différentes émissions de la Centrale des lettres de gage des banques cantonales pour un montant total de 709,0 millions de francs. Au cours de la même période, des emprunts de la Centrale des lettres de gage des banques cantonales ont été remboursés pour un montant de 442,0 millions de francs et des emprunts obligataires pour 220,0 millions de francs.

Les provisions comprennent les montants pour couvrir les risques d’exploitation de la banque et les corrections de valeur pour risque de défaillance sur des engagements hors-bilan. Elles totalisent 10,2 millions de francs contre 7,2 millions de francs à fin 2021.

Les réserves pour risques bancaires généraux, considérées comme fonds propres, ont été alimentées par une attribution de 25,0 millions de francs. Elles atteignent 667,0 millions de francs.

Répartition du passif en %

57.8
Engagements résultant des dépôts de la clientèle
26.5
Emprunts et prêts des centrales d'émission de lettres de gage
8.9
Fonds propres
5.0
Engagements envers les banques
1.1
Obligations de caisse
0.3
Comptes de régularisation
0.2
Valeurs de remplacement négatives d'instruments financiers dérivés
0.2
Comptes de régularisation

Fonds propres

Les fonds propres se composent du capital de dotation, de la réserve légale et des réserves pour risques bancaires généraux. Le capital de dotation de 70 millions de francs, inchangé depuis 1981, est entièrement mis à disposition par l’État de Fribourg.

Répartition des fonds propres en % après répartition du bénéfice

68.7
Réserve légale
28.3
Réserves pour risques bancaires généraux
3.0
Capital de dotation

Après répartition du bénéfice, l’ensemble des fonds propres augmente de 109,1 millions de francs et franchit la barre des 2,4 milliards de francs. Le ratio CET1 (Common Equity Tier 1 ou noyau dur des fonds propres de base) s’élève à 18,49%.

La BCF respecte amplement les exigences en la matière.

Evolution des fonds propres 2012 – 2022

En millions de francs

Compte de résultat

En 2022, la BCF a réalisé de bons résultats. En effet, la sortie de la crise COVID-19 a relancé les activités directement impactées par les mesures sanitaires imposées en 2020 et 2021.

L’année 2022 a également été marquée par la fin des taux négatifs, cycle inhabituel qui aura duré 8 ans, avec ses effets positifs pour l’économie, mais qui aura aussi impacté négativement les marges d’intérêt des banques. Durant cette longue période de taux négatifs, la BCF a réussi à ne répercuter que marginalement ces taux négatifs sur sa clientèle. Un retour à la normalisation des taux a été ainsi bénéfique pour la banque.

Après dotation de 25,0 millions de francs aux réserves pour risques bancaires généraux, le bénéfice atteint 141,1 millions de francs (+4,5%), en augmentation pour la 29ème fois consécutive.

Ces résultats démontrent le bien-fondé de la stratégie appliquée et confirment la solide position de la BCF sur le marché. Ils permettent de répondre au triple impératif de servir au mieux nos clients notamment par une offre de proximité, d’apporter un soutien déterminant et durable à l’économie du canton et de dégager une très bonne rentabilité opérationnelle.

Répartition des produits d’exploitation en %

82
Opérations d'intérêts
12.9
Opérations de commissions et de prestations de services
3.5
Opérations de négoce
1.6
Autres résultats ordinaires

Produits d'exploitation

Le total des produits d’exploitation bondit de 34,0 millions de francs à 310,1 millions de francs (+12,3%).

Opérations d’intérêts

Le résultat brut des opérations d’intérêts atteint 259,2 millions de francs, en augmentation de 16,6 millions de francs (+6,8%) notamment grâce à la progression des crédits et à la fin des taux négatifs.

Après prise en compte de la variation des corrections de valeur pour risque de défaillance, le résultat net des opérations d’intérêts atteint 254,3 millions de francs, en progression de 26,5 millions de francs (+11,6%). Le besoin de corrections de valeur pour risques de défaillance régresse de 9,9 millions de francs à 4,9 millions de francs. Cette diminution reflète l’évolution de la qualité du portefeuille de crédits, portefeuille dont les risques inhérents de défaillance sur les créances non compromises doivent également faire l’objet de corrections de valeur. Ces corrections de valeur sont exigées selon l’ordonnance de la FINMA sur l’établissement et la présentation des comptes (OEPC).

La part du résultat des opérations d’intérêts représente le 82% du total des produits d’exploitation.

Opérations de commissions et des prestations de services

Le résultat des opérations de commissions et de prestations de services, marquée notamment par une année boursière difficile, affiche une progression de 5,2 millions de francs à 40,1 millions de francs (+14,9%).

Opérations de négoce

Le résultat des opérations de négoce, qui est composé essentiellement des produits des devises, changes et métaux précieux, atteint 10,9 millions de francs, en augmentation de 1,2 million de francs (+12,4%).

Autres résultats ordinaires

Les autres résultats ordinaires progressent de 1,2 million de francs à 4,8 millions de francs.

Charges d’exploitation

Les charges d’exploitation augmentent de 12,2 millions de francs à 113,5 millions de francs (+12,0%).

Le ratio coût/revenu avant amortissements reste stable à 36,6%. Il confirme la maîtrise des coûts et ainsi l’efficacité de la banque.

Répartition des charges d’exploitation en %

62.1
Charges de personnel
18.1
Coût informatique
19.8
Autres charges d'exploitation

Résultats

Corrections de valeur sur participations, amortissements sur immobilisations corporelles et valeurs immatérielles

Les amortissements sur les immobilisations corporelles et corrections de valeur sur participations totalisent 18,7 millions de francs contre 11,0 millions de francs, soit une augmentation de 7.7 millions de francs.

Variations des provisions et autres corrections de valeur, pertes

La rubrique de la variation des corrections de valeur et des pertes totalise 4,2 millions de francs contre 0,4 million de francs en 2021.

Résultat opérationnel

Le résultat opérationnel atteint 173,8 millions de francs, en progression de 110,4 million de francs (+6,4%).

Impôts

Les communes perçoivent un montant de 3,0 millions de francs, les paroisses de 0,4 million de francs et le canton de 4,2 millions de francs.

Bénéfice de l’exercice

Après une attribution de 25,0 millions de francs aux réserves pour risques bancaires généraux, le bénéfice s’établit à 141,1 millions de francs, en progression de 6,1 millions de francs ou +4,5%.

Evolution des résultats 2012 – 2022

En millions de francs

Répartition du bénéfice

Lors de sa dernière séance, le Conseil d’administration a arrêté les comptes présentés. Il propose la répartition suivante du bénéfice de l’exercice 2022 :

Répartition du bénéfice

(CHF)
Bénéfice de l’exercice 141'146'234
Bénéfice reporté 503'865
Bénéfice au bilan 41'650'099
Répartition du bénéfice
Indemnité pour la garantie de l’État 46'000'000
Rémunération du capital de dotation 11'000'000
Attribution au fonds de réserve 84'000'000
Report à nouveau 650'099

Evolution du versement annuel (y compris impôts) à l’Etat 2012 – 2022

En millions de francs

La banque exprime sa gratitude à sa fidèle clientèle pour sa confiance. Elle s’engage à améliorer en permanence la qualité de ses services.

Au nom du Conseil d’administration: A. Geissbühler, président
Au nom de la Direction générale: D. Wenger, président